EBA: Στο μικροσκόπιο των εποπτικών αρχών κρατικά ομόλογα άνω των 4 τρισ. ευρώ

«Αυτό ακριβώς κάνουν οι εποπτικές αρχές», δήλωσε σε συνέντευξή του στα γραφεία της EBA στο Παρίσι.

Σύμφωνα με τον ίδιο, οι κίνδυνοι για τις τράπεζες από τις εξελίξεις στην αγορά κρατικών ομολόγων παραμένουν προς το παρόν «περιορισμένες». Όπως εξήγησε, η αύξηση των καθαρών εσόδων από τόκους των ομολόγων «αντισταθμίζει σε μεγάλο βαθμό» την επίδραση της πτώσης των τιμών τους στην οικονομική αξία των ιδίων κεφαλαίων των τραπεζών.

«Μέχρι στιγμής δεν βλέπουμε οι τράπεζες να υφίστανται ζημίες εξαιτίας όσων συμβαίνουν και είμαστε πεπεισμένοι ότι οι εποπτικές αρχές κάνουν ό,τι χρειάζεται σε αυτό το μέτωπο», ανέφερε.

Κρατικά ομόλογα άνω των 4 τρισ. ευρώ στα χαρτοφυλάκια

Το μέγεθος της έκθεσης των ευρωπαϊκών τραπεζών στο κρατικό χρέος αποτυπώνεται στα στοιχεία της EBA. Σύμφωνα με τον πιο πρόσφατο πίνακα κινδύνων της Αρχής, στο τέλος του περασμένου έτους οι τράπεζες της Ευρώπης διακρατούσαν κρατικά ομόλογα αξίας άνω των 4 τρισ. ευρώ, ποσό που αντιστοιχούσε περίπου στο 13% του συνολικού ενεργητικού τους.

Το ισχύον ευρωπαϊκό πλαίσιο επιτρέπει στις τράπεζες να διακρατούν κρατικό χρέος χωρών της Ευρωπαϊκής Ένωσης χωρίς να υποχρεούνται να δεσμεύουν κεφάλαια για την κάλυψη του συγκεκριμένου κινδύνου. Ωστόσο, στο πλαίσιο των προτάσεων για την ενίσχυση της ανταγωνιστικότητας του τραπεζικού τομέα, η Ευρωπαϊκή Ένωση εξετάζει την επιβολή επιβαρύνσεων όταν η έκθεση μιας τράπεζας συγκεντρώνεται σε συγκεκριμένους κρατικούς εκδότες.

Στόχος είναι να περιοριστεί ο κίνδυνος μια τράπεζα να βρεθεί σε σοβαρή δυσχέρεια εξαιτίας δημοσιονομικών προβλημάτων του κράτους του οποίου τα ομόλογα διακρατεί.

Ο κ. Μισό διευκρίνισε ότι η απουσία συγκεκριμένων κεφαλαιακών απαιτήσεων δεν απαλλάσσει τις τράπεζες από την ανάγκη να αξιολογούν και να διαχειρίζονται προσεκτικά τους κινδύνους που αναλαμβάνουν.

«Η τεχνική αντιμετώπιση είναι ένα πράγμα», ανέφερε, προσθέτοντας ότι «η διαχείριση του ισολογισμού στο σύνολό του είναι κάτι διαφορετικό».

«Επομένως, είναι φυσικό να υπάρχουν συζητήσεις μεταξύ των εποπτικών αρχών και των τραπεζών σχετικά με τον βαθμό στον οποίο εκτίθενται στις αποδόσεις των κρατικών ομολόγων, καθώς και τον τρόπο με τον οποίο διαχειρίζονται και αντισταθμίζουν αυτούς τους κινδύνους. Παράλληλα, υπάρχουν και εργαλεία πολιτικής που μπορούν να χρησιμοποιηθούν», σημείωσε.

Ο πρόεδρος της EBA, ο οποίος ανέλαβε τα καθήκοντά του στα μέσα Απριλίου, έπειτα από έξι χρόνια ως εκτελεστικός διευθυντής της Αρχής, δεν θέλησε να επεκταθεί περαιτέρω στα πιθανά εργαλεία πολιτικής.

Στο επίκεντρο και οι κίνδυνοι από την τεχνητή νοημοσύνη

Πέρα από τα κρατικά ομόλογα, οι ευρωπαϊκές εποπτικές αρχές παρακολουθούν και τους πιθανούς κινδύνους που θα μπορούσαν να προκύψουν για τις τράπεζες από μια ενδεχόμενη κατάρρευση στον κλάδο της τεχνητής νοημοσύνης.

Ο κ. Μισό εκτίμησε ότι και σε αυτή την περίπτωση οι δυνητικές ζημίες για τις ευρωπαϊκές τράπεζες φαίνεται να παραμένουν «περιορισμένες».

«Πρόκειται για ένα μέρος της έκθεσης στον κλάδο της τεχνολογίας πληροφοριών και επικοινωνιών (ΤΠΕ), ενώ η έκθεση των τραπεζών της ΕΕ στον κλάδο των ΤΠΕ συνολικά ανέρχεται στο 4%. Αυτό προσφέρει έναν βαθμό καθησυχασμού», δήλωσε.

Παρά την περιορισμένη, όπως τη χαρακτήρισε, έκθεση, η EBA εξακολουθεί να παρακολουθεί στενά το ζήτημα. Όπως ανέφερε ο πρόεδρος της Αρχής, το διοικητικό συμβούλιο, στο οποίο συμμετέχουν οι εθνικές εποπτικές αρχές, αποδίδει ιδιαίτερη σημασία στις πιθανές επιπτώσεις από τις εξελίξεις στον κλάδο της τεχνητής νοημοσύνης.

«Μετά την ανταγωνιστικότητα, είναι πιθανότατα το δεύτερο θέμα που συζητείται περισσότερο αυτή την περίοδο στις ομάδες μας», κατέληξε.